いつのまにかVTIの価格がVDCの価格を超えていました。実は以前VDCを保有していたのですが、その時は結構な差がありました。
これは昨年の4月頃の状況ですが、VDCとVDEはそのときからほとんど価格が変わっていません。ここ2年間のパフォーマンスを見てみます。
VTIと比較すると一目瞭然ですね。だからといってVDCのパフォーマンスが全く悪いということではありません。二年位の期間ではセクターによっては低迷しているものの、10年以上で見ると実はパフォーマンスにそんなに差がないことが分かります。
実際に運用開始された2004年からみるとVDCは平均10％ほどの年リターンを上げています。さすがにVDEは昨今の原油安で低迷していましたが、それでも2004年から見れば年間7.51％の平均リターンを上げているのです。
これを見て思ったのは、もしかしたらどのセクターも最終的には約10％程のリターンに収束されていくんじゃないかということです。たしかにVTIを保有していればそれなりのリターンを得ることができるので短期的に低迷するセクターに気を取られる心配はありません。しかしこれは同時にそれなりのリターンに甘んじることも意味します。
だから、より大きなリターンを得たいなら直近で低迷しているセクターを集中的に選択するのが正解かもしれません。もっともそんな単純なら全員儲かっているのかもしれませんが。。
VDCやVDEを買って失敗だったなと思っている人は逆に今がVDCやVDEの仕込み時という可能性もあると思います。
セクター毎のパフォーマンスをモニターしていくといろいろ発見がありそうです。やはり安定感を求めたいならVTIを中心にポートフォリオを組むことをおすすめします。
